SBI Savings a/c: জমা টাকার সুদে লোকসান, রিয়েল রিটার্ন -3%! কীভাবে হিসেব করা হয় রিয়েল রেট অফ রিটার্ন?

লকডাউন চলাকালীন ৭৫ বেসিস পয়েন্ট রেপো রেট কমিয়েছে রিজার্ভ ব্যাঙ্ক অফ ইন্ডিয়া। এর ফলে ব্যাঙ্কগুলো ফিক্সড ডিপোজিট এবং সেভিংস অ্যাকাউন্টে সুদ কমিয়েছে। এদিকে মার্চে খুচরো মূল্যবৃদ্ধি পৌঁছেছে ৫.৯১%। এই দু’য়ের কী প্রভাব পড়তে চলেছে আপনার সঞ্চয়ে?

ইংরেজি সংবাদপত্র দ্য ইকনমিক টাইমসে প্রকাশিত একটি প্রতিবেদন বলছে, খুচরো মৃল্যবৃদ্ধি এবং রেপো রেট কমানোর ফলে বিভিন্ন ব্যাঙ্কে আপনার সেভিংস অ্যাকাউন্টের রিয়েল রিটার্নে লাল সতর্কতা জারির উপক্রম।

৭ এপ্রিল এসবিআই ঘোষণা করে, ১৫ এপ্রিল থেকে সেভিংস অ্যাকাউন্টে বছরে সুদ হবে ২.৭৫%। অর্থাৎ, ২৫ বেসিস পয়েন্ট কমছে। তবে সেভিংস অ্যাকাউন্টে ন্যূনতম ব্যালেন্স না রাখলে এতদিন এসবিআই গ্রাহকদের কাছ থেকে যে অতিরিক্ত টাকা কাটত সম্প্রতি সেই নিয়ম তুলে দিয়েছে। কিন্তু সেভিংস অ্যাকাউন্টে সুদের হারও কমিয়ে দেওয়া হয়েছে।

এক্ষেত্রে আপনি ভাবছেন, সেভিংস অ্যাকাউন্ট থেকে আপনি ২.৭৫% হারে সুদ পাবেন। কিন্তু জানেন কি, আপনার আয়ের পরিমাণ নির্ভর করছে মুদ্রাস্ফীতির উপর। সেক্ষেত্রে বর্তমান মুদ্রাস্ফীতির প্রেক্ষিতে বিচার করে দেখুন, আপনার সেভিংস ব্যাঙ্ক অ্যাকাউন্টে গচ্ছিত অর্থ থেকে প্রাপ্ত সুদ কত। যাকে বলা হয় রিয়েল রেট অফ রিটার্ন।

 

স্টেট ব্যাঙ্কের সেভিংস অ্যাকাউন্ট থেকে রিটার্নের আসল হার কত?

রিয়েল রিটার্ন হল মুদ্রাস্ফিতির সাপেক্ষে করা আয়। ব্যাঙ্ক, পোস্ট অফিস এবং অন্যান্য আর্থিক প্রতিষ্ঠানের উল্লেখিত ইন্টারেস্ট রেটকে বলে নমিনাল ইন্টারেস্ট রেট।

রিয়াল রিটার্নের সূত্র: [(১+নমিনাল রেট)/(১+মুদ্রাস্ফিতি)] – ১ 

 

রিয়েল রিটার্ন কী? 

আপনার সেভিংস অ্যাকাউন্টে জমা থাকা অর্থ থেকে আপনি যা আয় করছেন, তাকে বলে রিয়েল রিটার্ন। এবার এই আয়ের হিসেব করতে দেখতে হবে মুদ্রাস্ফিতির হারকেও। সেই হারের সাপেক্ষেই নির্ণয় করা হবে আপনার রিয়েল রিটার্ন।

এবার আসুন দেখি রিয়েল রিটার্নের সূত্র প্রয়োগ করে স্টেট ব্যাঙ্ক অফ ইন্ডিয়ায় আপনার সেভিংস অ্যাকাউন্ট থেকে আয়।

স্টেট ব্যাঙ্ক অফ ইন্ডিয়ার সেভিংস অ্যাকাউন্টে সুদ (নমিনাল ইন্টারেস্ট রেট): ২.৭৫%

মুদ্রাস্ফিতির হার: ৫.৯১%

রিয়াল রেট অফ রিটার্ন: [(১+০.০২৭৫)/(১+০.০৫৯১)]-১ = (-) ২.৯৮%

অর্থাৎ সাম্প্রতিক মুদ্রাস্ফিতির হারকে ভিত্তি হিসেবে ধরে আপনার এসবিআই সেভিংস ব্যাঙ্ক অ্যাকাউন্টে গচ্ছিত অর্থের ক্রয়ক্ষমতা ২.৯৮% বা প্রায় ৩% হারে কমছে।

একইভাবে আসুন দেখা যাক, পোস্ট অফিসে সেভিংস অ্যাকাউন্টের ক্ষেত্রে রিয়েল রেট অফ রিটার্ন কত।

পোস্ট অফিস সেভিংস অ্যাকাউন্টে সুদ (নমিনাল ইন্টারেস্ট রেট): ৪%

মুদ্রাস্ফিতির হার: ৫.৯১%

রিয়াল রেট অফ রিটার্ন: [(১+০.০৪)/(১+০.০৫৯১)]-১ = (-) ১.৮০%

অন্যান্য ব্যাঙ্কের ক্ষেত্রেও চিত্রটা মোটামোটি এক। প্রায় সব ক্ষেত্রেই আপনার গচ্ছিত অর্থের ক্রয়ক্ষমতা মুদ্রাস্ফীতির হারের সঙ্গে অ্যাডজাস্ট করার পর দাঁড়াচ্ছে ঋণাত্মক বা নেগেটিভ।